某企业预投资某一石化项目，设计生产能力45万吨，已知生产能力为30万吨的同类项目投入设备费用为30000万元，设备综合调整系数1.1，该项目生产能力指数估计为0.8。 该类项目的建筑工程是设备费的10％，安装工程费用是设备费的20％，其他工程费用是设备费的10％，这三项的综合调整系数为1.0，其他投资费用估算为1000万元。 项目建设期为3年，投资进度计划为：第一年30％，第二年50％，第三年20％。 已知基本预备费率为10％，涨价预备费为6980.38万元。 该项目的自有资金50000万元，其余通过银行贷款获得，年利率为8%，按季计息，贷款发放进度与项目投资进度一致。 该项目达到设计生产能力以后，全厂定员1100人，工资或薪酬按照每人每年12000元估算，每年的其他费用为860万元(其中其他制造费用300万元)。预付的各类原材料、燃料或服务年费用900万元，年外购原材料、燃料及动力费为6200万元，年修理费为500万元，年经营成本为4500万元，年其他营业费用忽略不计，年预收营业收入为1200万元。各项流动资金的最低周转天数分别为：应收账款30天，预付账款20天，现金45天，存货中各构成项的周转次数均为40天，应付账款30天，预收账款35天。 注：计算结果保留小数点后2位。 、估算建设期借款利息。 、估算建设项目的总投资额。 、用分项详细估算法估算拟建项目的流动资金，编制流动资金投资估算表。
1.①生产能力指数法估算设备费：
C=30000×（45÷30）0.8×1.1=45644.34（万元）
②用比例法估算静态投资：
45644.34×（1+10％×1.0+20％×1.0+10％×1.0）+1000=64902.08（万元）
基本预备费=64902.08×10％=6490.21（万元）
包含基本预备费的静态投资：64902.08+6490.21=71392.29（万元）
③涨价预备费：6980.38万元④
计算建设期借款利息：
实际年利率=（1+8％÷4）4-1=8.24％
第1年借款额
=第1年的投资计划额-第1年自有资金投资额
=（71392.29+6980.38-50000）×30％=8511.80（万元）
第1年应计利息=（0+8511.80÷2）×8.24％；=350.69（万元） 第2年借款额=（71392.29+6980.38-50000）×50％=14186.340（万元）
第2年应计利息=（8511.80+350.69+14186.34÷2）×8.24％=1314.75（万元）
第3年借款额=（71392.29+6980.38-50000）×20％=5674.53（万元）
第3年应计利息=（8511.80+350.69+14186.34+1314.75+5674.53÷2）×8.24％=2241.35（万元）
建设期借款利息=350.69+1314.75+2241.35=3906.79（万元）
2.建设项目总投资估算额=固定资产投资估算总额+流动资金
=71392.29+6980.38+3906.79+2177.49=84456.95（万元）
3.应收账款=年经营成本÷应收账款年周转次数=4500÷（360÷30）=375（万元）
预付账款=预付的各类原材料、燃料或服务年费用÷预付账款年周转次数=900÷（360÷20）=50（万元）
现金=（年工资或薪酬+年其他费用）÷现金年周转次数=（1.2×1100+860）÷（360÷45）=272.50（万元）
外购原材料、燃料=年外购原材料、燃料费用÷存货年周转次数=6200÷（360÷40）=688.89（万元） 在产品=（年工资或薪酬+年其他制造费+年外购原材料、燃料动力费+年修理费）÷存货年周转次数 =（1.2×1100+300+6200+500）÷（360÷40）=924.44（万元）
产成品=（年经营成本-年其他营业费用）÷存货年周转次数=4500÷（360÷40）=500（万元）
存货=外购原材料、燃料+在产品+产成品=688.89+924.44+500=2113.33（万元）
流动资产=应收账款+预付账款+存货+现金
=375+50+2113.33+272.50=2810.83（万元）
应付账款=外购原材料、燃料动力及其他材料年费用÷应付账款年周转次数=6200÷（360÷30）=516.67（万元）
预收账款=预收的营业收入年金额÷预收账款年周转次数
=1200÷（360÷35）=116.67（万元）
流动负债=应付账款+预收账款=516.67+116.67=633.34（万元）
流动资金=流动资产-流动负债=2810.83-633.34=2177.49（万元）
表 流动资金估算表
